10-те компании от S&P 500 с най-висока дивидентна доходност
Високата дивидентна рентабилност е фактор, който в известна степен компенсира инфлацията, която в този момент е над 7% в Съединени американски щати и е най-висока от четири десетилетия. Изданието Barron’s направи търсене измежду фирмите от показателя S&P 500 за 10-те акции с най-висока дивидентна рентабилност, въз основа на данни от показателите на S&P Dow Jones. Дивидентната рентабилност на тези компании варира от 4,8% до 10,1%, надалеч над междинната стойност от 1,4% на показателя S&P 500.Списъкът включва някои познати компании като AT&T, Altria Group и IBM. Другите са операторите на тръбопроводи Kinder Morgan, Williams Cos. и Oneok; производителят на медикаменти Gilead Sciences, телекомуникационните оператори Lumen Technologies, Pinnacle West Capital; електрическа компания в Аризона и Iron Mountain (IRM), водач в съхранението на физически документи.Ето и по какъв начин наподобява листата с фирмите:
Company / TickerRecent PriceDividend Yield52-Wk Change2022E P/ELumen Technologies / LUMN$9.9410.1%-16.8%7.0AT&T / T23.878.7-17.77.8Altria Group / MO51.747.018.110.7Kinder Morgan / KMI16.606.511.015.5Oneok / OKE61.816.134.917.2Williams Cos. / WMB29.625.730.922.4Iron Mountain / IRM43.015.733.718.9*IBM / IBM124.355.39.412.7Pinnacle West Capital / PNW68.924.9-9.613.4Gilead Sciences / GILD61.054.8-5.29.3
E=estimate. *Based on funds from operations
Sources: S&P Dow Jones Indices; FactSetВисоката дивидентна рентабилност от време на време идва с риск от понижаване на изплащанията. Такъв е казусът с най-доходоносния член на S&P 500, Lumen Technologies, чиито акции в този момент се търгуват към 10 $ и дивидентна рентабилност от 10,1%.Когато Lumen неотдавна разгласява облагите за четвъртото тримесечие, компанията съобщи, че поддържането на годишния дял от 1 $ на акция е „ главен приоритет за разпределение на капитала “.Анализаторите обаче са загрижени за устойчивостта на високия дял, като се имат поради разочароващите финансови насоки за 2022 година както за облагата преди лихви, налози и обезценка (Ebitda), по този начин и за свободния паричен поток. Акциите, паднали с към 20% след публикуването на облагите, към този момент наподобява ценообразуват в известна степен намаляването на изплащането.Междувременно AT&T възнамерява да понижи годишния си дял, в този момент 2,08 $ на акция, до 1,11 $, след сливането на нейното поделение WarnerMedia с Discovery (DISCA) през второто тримесечие и следващо обособяване на акциите на новата Warner Bros Discovery (както комбинираната компания ще бъде известна). Акционерите на AT&T в този момент получават 8.7% въз основа на погашение от 2.08 $.Прогнозната дивидентна рентабилност от 6,6% поправена по отношение на настоящата стойност на каузи на Warner, който ще бъде разпределен сред притежателите на AT&T – 0,24 акция за всяка акция на AT&T – ще остане измежду най-високите в S&P 500.Altria, водещата американска компания за цигари с помощта на силата на марката Marlboro, от дълго време приема съществено дивидента си. Той има за цел да изплати 80% от облагите си под формата на дивиденти и е повишил дивидента със междинна годишна ставка от 8% от 2016 година до сегашните 3,60 $ на акция.Това води до рентабилност от 7% при скорошна цена на акциите от съвсем 52 $. Altria неотдавна удостовери насоките за облага за 2022 година от 4,79 до 4,93 $ на акция, или 4% до 7% растеж по отношение на базата за 2021 година от 4,61 $. Това може да значи нарастване на дивидентите това лято, когато компанията нормално подвига изплащането.Altria е изправена пред регулаторни опасности, само че цигарите евентуално ще останат и компанията създава артикули без пушек и има скъп дял в Anheuser-Busch InBev (BUD).Kinder Morgan, Williams и Oneok имат забележителна експозиция към американския природен газ, който евентуално има по-добра вероятност от суровия нефт, защото електрическите комунални услуги минават към газ от въглища и защото световното търсене на полутечен природен газ пораства.Лидерът в промишлеността Kinder Morgan е най-хубавият преносител на природен газ в страната. Освен това е водач в преместването на недопечен нефт и рафинирани артикули като бензин. Акциите му при към 17 $ дават рентабилност от 6,5%. Компанията неотдавна съобщи, че възнамерява нарастване на дивидента с 3% тази година. Kinder Morgan споделя, че доходността му от свободен паричен поток е 10%.Williams, която експлоатира главен водопровод, свързващ крайбрежието на Персийския залив със североизточната част, е чиста игра за превозване на газ, като съвсем всичките й доходи идват от такси. Акциите му, към 29 $, носят рентабилност от 5,7%. Oneok получава по-голямата част от приходите си от превозване и обработка на течности от природен газ като пропан и етанол. Сред клиентите му са нефтохимически компании. Акциите му при към 62 $ дават рентабилност от 6,1%.IBM се стреми да се преработи в компания за облачни калкулации. Но за разлика от съвсем всички други облачни игри, IBM има дивидентна рентабилност от 5,3% въз основата на скорошната цена на акциите от 124 $. Barron's я направи топ акция за 2022 година въз основа на капацитета му за поврат.Pinnacle West, майката на Arizona Public Service, най-голямата комунална компания в щата, е намаляла с към 10% през миналата година до към 69 $, изоставайки от облагата от 9% в бранша за комунални услуги, SPDR, търгувани на борса (XLU) вследствие на неподходящо решение на регулаторите при положение на лихвени проценти в Аризона. Доходността на акциите е съвсем 5%, една от най-високите измежду контролираните електрически компании.Поради случая с неподходящите проценти, облагите тази година се чака да паднат с към 25% до 3,90 $ на акция. Това ще докара до висок коефициент на погашение на дял от към 90%. Компанията вижда растеж на годишните облаги от 5% до 7% от базата за 2022 година през идващите пет години и споделя, че има „ ангажимент за напредък на дивиденти “.Gilead Sciences беше ранен победител в пандемията, защото неговият антивирусен ремдесивир беше една от дребното благоприятни условия за лекуване.Акциите му доближиха 85 $ през първата половина на 2020 година, само че се отдръпнаха до 61 $, защото продажбите на лекарството, което в този момент се назовава Veklury, спаднаха с навлизането на други лекувания за Covid на пазара. Компанията е водач в медикаментите за ХИВ, само че някои от нейните лекувания в този момент са изправени пред генерична конкуренция. Gilead, която създава медикаменти за онкология, се търгува на ниска цена за под 10 пъти плануваната облага за 2022 година от 6,50 $ на акция и рентабилност от 4,8%. Компанията неотдавна усили изплащането с съвсем 3%.Iron Mountain има 720 милиона кубични фута „ на книжен притежател “. Компанията, структурирана като концерн за вложения в недвижими парцели, твърди, че бизнесът е устойчив, като кутиите остават в оборудванията му приблизително 15 години. Акциите му при към 43 $ дават рентабилност от 5,7%.
Company / TickerRecent PriceDividend Yield52-Wk Change2022E P/ELumen Technologies / LUMN$9.9410.1%-16.8%7.0AT&T / T23.878.7-17.77.8Altria Group / MO51.747.018.110.7Kinder Morgan / KMI16.606.511.015.5Oneok / OKE61.816.134.917.2Williams Cos. / WMB29.625.730.922.4Iron Mountain / IRM43.015.733.718.9*IBM / IBM124.355.39.412.7Pinnacle West Capital / PNW68.924.9-9.613.4Gilead Sciences / GILD61.054.8-5.29.3
E=estimate. *Based on funds from operations
Sources: S&P Dow Jones Indices; FactSetВисоката дивидентна рентабилност от време на време идва с риск от понижаване на изплащанията. Такъв е казусът с най-доходоносния член на S&P 500, Lumen Technologies, чиито акции в този момент се търгуват към 10 $ и дивидентна рентабилност от 10,1%.Когато Lumen неотдавна разгласява облагите за четвъртото тримесечие, компанията съобщи, че поддържането на годишния дял от 1 $ на акция е „ главен приоритет за разпределение на капитала “.Анализаторите обаче са загрижени за устойчивостта на високия дял, като се имат поради разочароващите финансови насоки за 2022 година както за облагата преди лихви, налози и обезценка (Ebitda), по този начин и за свободния паричен поток. Акциите, паднали с към 20% след публикуването на облагите, към този момент наподобява ценообразуват в известна степен намаляването на изплащането.Междувременно AT&T възнамерява да понижи годишния си дял, в този момент 2,08 $ на акция, до 1,11 $, след сливането на нейното поделение WarnerMedia с Discovery (DISCA) през второто тримесечие и следващо обособяване на акциите на новата Warner Bros Discovery (както комбинираната компания ще бъде известна). Акционерите на AT&T в този момент получават 8.7% въз основа на погашение от 2.08 $.Прогнозната дивидентна рентабилност от 6,6% поправена по отношение на настоящата стойност на каузи на Warner, който ще бъде разпределен сред притежателите на AT&T – 0,24 акция за всяка акция на AT&T – ще остане измежду най-високите в S&P 500.Altria, водещата американска компания за цигари с помощта на силата на марката Marlboro, от дълго време приема съществено дивидента си. Той има за цел да изплати 80% от облагите си под формата на дивиденти и е повишил дивидента със междинна годишна ставка от 8% от 2016 година до сегашните 3,60 $ на акция.Това води до рентабилност от 7% при скорошна цена на акциите от съвсем 52 $. Altria неотдавна удостовери насоките за облага за 2022 година от 4,79 до 4,93 $ на акция, или 4% до 7% растеж по отношение на базата за 2021 година от 4,61 $. Това може да значи нарастване на дивидентите това лято, когато компанията нормално подвига изплащането.Altria е изправена пред регулаторни опасности, само че цигарите евентуално ще останат и компанията създава артикули без пушек и има скъп дял в Anheuser-Busch InBev (BUD).Kinder Morgan, Williams и Oneok имат забележителна експозиция към американския природен газ, който евентуално има по-добра вероятност от суровия нефт, защото електрическите комунални услуги минават към газ от въглища и защото световното търсене на полутечен природен газ пораства.Лидерът в промишлеността Kinder Morgan е най-хубавият преносител на природен газ в страната. Освен това е водач в преместването на недопечен нефт и рафинирани артикули като бензин. Акциите му при към 17 $ дават рентабилност от 6,5%. Компанията неотдавна съобщи, че възнамерява нарастване на дивидента с 3% тази година. Kinder Morgan споделя, че доходността му от свободен паричен поток е 10%.Williams, която експлоатира главен водопровод, свързващ крайбрежието на Персийския залив със североизточната част, е чиста игра за превозване на газ, като съвсем всичките й доходи идват от такси. Акциите му, към 29 $, носят рентабилност от 5,7%. Oneok получава по-голямата част от приходите си от превозване и обработка на течности от природен газ като пропан и етанол. Сред клиентите му са нефтохимически компании. Акциите му при към 62 $ дават рентабилност от 6,1%.IBM се стреми да се преработи в компания за облачни калкулации. Но за разлика от съвсем всички други облачни игри, IBM има дивидентна рентабилност от 5,3% въз основата на скорошната цена на акциите от 124 $. Barron's я направи топ акция за 2022 година въз основа на капацитета му за поврат.Pinnacle West, майката на Arizona Public Service, най-голямата комунална компания в щата, е намаляла с към 10% през миналата година до към 69 $, изоставайки от облагата от 9% в бранша за комунални услуги, SPDR, търгувани на борса (XLU) вследствие на неподходящо решение на регулаторите при положение на лихвени проценти в Аризона. Доходността на акциите е съвсем 5%, една от най-високите измежду контролираните електрически компании.Поради случая с неподходящите проценти, облагите тази година се чака да паднат с към 25% до 3,90 $ на акция. Това ще докара до висок коефициент на погашение на дял от към 90%. Компанията вижда растеж на годишните облаги от 5% до 7% от базата за 2022 година през идващите пет години и споделя, че има „ ангажимент за напредък на дивиденти “.Gilead Sciences беше ранен победител в пандемията, защото неговият антивирусен ремдесивир беше една от дребното благоприятни условия за лекуване.Акциите му доближиха 85 $ през първата половина на 2020 година, само че се отдръпнаха до 61 $, защото продажбите на лекарството, което в този момент се назовава Veklury, спаднаха с навлизането на други лекувания за Covid на пазара. Компанията е водач в медикаментите за ХИВ, само че някои от нейните лекувания в този момент са изправени пред генерична конкуренция. Gilead, която създава медикаменти за онкология, се търгува на ниска цена за под 10 пъти плануваната облага за 2022 година от 6,50 $ на акция и рентабилност от 4,8%. Компанията неотдавна усили изплащането с съвсем 3%.Iron Mountain има 720 милиона кубични фута „ на книжен притежател “. Компанията, структурирана като концерн за вложения в недвижими парцели, твърди, че бизнесът е устойчив, като кутиите остават в оборудванията му приблизително 15 години. Акциите му при към 43 $ дават рентабилност от 5,7%.
Източник: infostock.bg
КОМЕНТАРИ