Увеличаване Преглед на оригинала Смаляване Още по темата Средната доходност

Увеличаване
Преглед на оригинала Смаляване
Още по тематиката
Средната рентабилност на пенсионните фондове се увеличи до 4.56%

Очакванията са резултатите да продължат да се усъвършенстват
2 авг 2017
PEPP:

Пенсия без граници в Европейски Съюз

Европейската комисия показа проекта, който ще разреши на жителите в съюза да се обезпечават във фондове отвън страната им
14 юли 2017
Пенсионни партиди за 130 млн. лева смениха фондовете

Най-големият печеливш от рулетката през първото тримесечие още веднъж е " ДСК-Родина "
4 юли 2017

- Дружествата направиха много промени в портфейлите си за последната година.

- Стабилизирането на финансовите пазари оказва помощ за доходността им.Със стабилизирането на интернационалните пазари доходността на частните пенсионни фондове се увеличи. Ето какво демонстрират най-новите данни на Комисията за финансов контрол за осигурителния пазар, които са към края на първото полугодие. Средната сума на насъбраните средства по една партида (2689 лева.) нараства най-бързо при универсалните фондове. До средата на 2017 година тя се е повишила с 18%, до момента в който, за съпоставяне, към края на 2016 година нарастването на годишна база беше 14%. Най-бързо – с 21% на годишна база - се усилва междинният размер на партидите в универсалния фонд на " Алианц България " (2856 лева.), макар че той не е измежду водещите по рентабилност. С по 20% нараства междинната партида в универсалните фондове на " Ен Ен " (3255 лева.) и " Съгласие " (2644 лева.), а минимум - с 9%, се усилва междинната насъбрана сума на партидите в " Топлина " (1555 лева.).

За съпоставяне, при доброволното обезпечаване междинната спестена сума в една партида е към 1600 лева, като се усилва с 15% на годишна база. Най-голяма е междинната сума в професионалните фондове, където се обезпечават обаче минимум брой души - към 280 000 чиновници, работещи I и II категория труд. Там междинната партида е 3560 лева, което е 10% годишен растеж.

Трябва да се има поради, че всяка самостоятелна партида е с друга сума и зависи от годините обезпечаване и върху каква сума е правено. Всеки може да ревизира какво е придвижването по неговата посредством информация в Национална агенция за приходите с ПИК или, в случай че има код, през уеб страницата на пенсионното сдружение. По закон един път годишно то изпраща и информация по непрекъснат адрес.

Що се отнася до пазарните дялове, четири универсални фонда имат по-голям пазарен дял по размер на ръководените активи, в сравнение с е пазарният им дял по брой клиенти. Това са " ДСК-Родина ", " Алианц ", " Ен Ен " и " ЦКБ-Сила ". Това значи, че междинната сума по една партида при тях е над междинното равнище.

Как се трансформират портфейлите на универсалните фондове

" Доверие " (2632 млн. лева, растеж на активите на годишна база 16%) – най-големият частен пенсионен фонд в България, който ръководи над 2.6 милиарда лева, е нараснал с близо 50% вложенията си в акции, които не са благосъстоятелност на групова капиталова скица или сдружение със специфична капиталова цел. Освен това с 1/3 нарастват вложенията в държавни облигации. Тези нараствания стават за сметка на свити вложения в корпоративни облигации, акции на групови капиталови схеми и парцели.

" Алианц България " (2120 млн. лева, растеж 22%) - един от двата фонда, които понижават най-чувствително активите, държани в парични средства – с цели 75%. Това води до повече от двойно покачване на вложенията в групови капиталови схеми и повишаване с 70% на вложенията в държавни облигации. С над 50% се усилват и средствата, държани в банкови депозити.

" ДСК-Родина " (1511 млн. лева, растеж 30%) - свива с 2/3 вложенията в парични средства. Вместо това са ориентирани средства за увеличение на вложенията в групови капиталови схеми, които нарастват с 250% на годишна база и 60% повишаване на вложенията в държавни облигации. Така общата сума на вложенията в бумаги, търгувани на задгранични пазари, става съвсем двойно по-голяма и е с максимален дял (68%) спрямо останалите фондове. Фондът се е освободил от 1/3 от корпоративните си облигации.

" Съгласие " (1131 млн. лева, растеж 21%) - усилва активите, държани в парични средства, с близо 60% и е един от двата универсални фонда, които усилват вложенията си в парцели. Отбелязва и забележителен растеж на вложенията в корпоративни облигации (84% на годишна база), до момента в който свива с 9% вложенията в групови капиталови схеми.

" Ен Ен " (1026 млн. лева, 21%) - един от фондовете с най-незначителни промени на портфейла за последната година. Той отбелязва максимален растеж от всички фондове в размера на корпоративните облигации, като размерът им се усилва със 161%, само че тъй като потеглят от доста ниска база. С към 30% се усилват активите, ориентирани към групови капиталови схеми.

" ЦКБ-Сила " (935 млн. лева, растеж 15%) - трети по величина растеж на вложенията в корпоративни облигации след фонда на " Ен Ен " и " Съгласие ". Държи максимален дял от активите в парцели, като по това перо е записано нарастване от 16% през последната година. Това е един от фондовете към " Химимпорт " (заедно със " Съгласие " ), които постоянно взе участие в покупко-продажби с акции на свързани лица.

" Бъдеще " (226 млн. лева, растеж 22%) - усилва с близо 60% активите кеш. Активите, търгувани на задгранични пазари, се усилват над 4 пъти в границите на последните 12 месеца, само че все пак остават едвам 3% от целия портфейл, което е минимум по отношение на всички останали фондове.

ПОИ (118 млн. лева, растеж 32%) - фондът единствен не държи никакви корпоративни облигации, само че за сметка на това е вложил в нарастване с 55% на активите в акции и 25% нарастване на държавните облигации. Двойно са нарастнали вложенията в задгранични бумаги. Фондът държи максимален дял в банков депозит.

" Топлина " (110 млн. лева, растеж 20%) - с максимален % (27%) се усилват вложенията в акции и в държавни скъпи бумаги (25%). Близо три пъти нарастват вложенията в задгранични скъпи бумаги.Разходите са идентични

Всички универсални пенсионни сдружения начисляват такса от 4.25% на всяка направена месечна вноска, преди да стартират да ръководят спестяванията за втора пенсия. Тази такса е избрана като оптимално позволена от Комисията за финансов контрол и всички сдружения я ползват. Единственото изключение прави " Доверие ", при който таксата е 4.15% за клиенти, осигурявали се в продължение на повече от 10 години, и " Топлина ", чиято такса е 4%. През 2018 година таксата ще бъде понижена на 4%.