Хедж фондовете успешно обърнаха неудовлетворителното представяне, което отчетоха миналата година,

Хедж фондовете сполучливо обърнаха неудовлетворителното показване, което регистрираха предходната година, като се възползваха от необятно публикуваната пазарна волатилност, следена през 2023 година, демонстрират нови проучвания.През ноември водещите фондове завоюваха от растящите фондови и крипто пазари, защото скочиха на ралито, породено от изтеглянето на вложителите от облигациите на фона на намаляващата рентабилност, породена от спада на инфлацията.Промяната докара до това, че хедж фондовете реализираха най-големите си облаги от януари, защото приключиха месеца с растеж от 2,2%, демонстрират данни от Hedge Fund Research.Това последва една сполучлива година за бранша по време на тези фондове, капитализирани от неустойчивостта на пазара, в това число по време на банковите рецесии в Европа и Съединени американски щати, като се възползваха от напрежението на пазарите.„ Нестабилността, която видяхме, освен през ноември, само че и през цялата година, докара до обстановка, при която доста фондове съумяха да работят като снабдители на ликвидност, като купуваха при уязвимост “, сподели изпълнителен шеф на Hedge Fund Research Кенет Хайнц пред MarketWatch.„ Хедж фондовете съумяха да се оправят с тази неустойчивост и да се възползват от обстоятелството, че имаше доста насилствени продажби и капитулация на пазара от други участници, а хедж фондовете съумяха да работят по метод, по който осигуряваха ликвидност “, сподели Хайнц.„ С течение на времето тези акции бяха покрити и това разреши на някои от фондовете да се оправят добре, защото те съумяха да закупят по време на интервал на стрес “, сподели Хайнц.Ситуацията сподели, че показателят на хеджиране на акции на HFR регистрира облаги от 5,09% през 2023 година до момента, в съпоставяне със загуби от 10,13% през 2022 година Само през ноември показателят регистрира облаги от 2,93%, защото хедж фондовете капитализираха възходящите фондови и крипто пазари.Хедж фондовете обаче не съумяха да реализират облагите, следени през 2020 година и 2021 година, когато финансовите пазари скочиха в отговор на пандемията от COVID-19.По-рано тази година бягството от Silicon Valley Bank накара американския финансист да продаде скъпи бумаги на стойност 21 милиарда $, с цел да покрие тегленията на своите клиенти.В Европа хедж фондовете направиха милиони посредством съкращаване на Credit Suisse, защото акциите на швейцарската банка паднаха със 71%, преди да бъде добита от швейцарския съперник UBS в подкрепена от страната договорка на стойност 3 милиарда швейцарски франка (3,4 милиарда долара).Съвсем неотдавна през ноември хедж фондовете реализираха най-високите си месечни облаги от началото на 2023 година, защото завоюваха от скока на финансовите и крипто пазарите, който беше подтикван от изтеглянето на вложителите от пазарите на облигации в отговор на падащите равнища на инфлация.„ Хората бяха накарани да имат вяра, че Федералният запас е завършил с повдигането на лихвените проценти “, сподели Хайнц, до момента в който обясняваше, че хедж фондовете са минали от по-дефанзивен метод през лятото към по-опортюнистични тактики през ноември.Гледайки напред, Хайнц сподели, че в този момент пазарите чакат взрив в активността по сливания и придобивания, след дефицита на покупко-продажби през последните години.Той изясни, че световните блокирания по време на COVID-19, последвани от двугодишен интервал на възходящи лихвени проценти, са довели до дефицит на покупко-продажби, защото играчите на пазара не са били склонни да вземат участие в транзакции.Сега латентното търсене, което се е натрупало, ще излезе на напред във времето, защото огромните софтуерни компании с „ тонове пари в балансите си “ се стремят да привлекат по-малки компании. Инвеститорите в този момент правят оценка капацитета за покупко-продажби, сподели Хайнц.„ Видяхте обичайно нарастване на дребните капитализации и има детайл на ценообразуване от страна на хората в подобряваща се среда за сливания и придобивания “, сподели Хайнц.