Сривът на американската индустрия за чипове с 1.5 трлн. долара
В окръг Ликинг, щата Охайо, голям брой самосвали и булдозери оформят терена на бъдещите заводи за чипове. Intel построява там два завода на стойност към 20 милиарда $. През март президентът Джо Байдън назова това пространство " поле на фантазиите " в обръщението си " За положението на съюза ". Това е " земята, върху която ще се гради бъдещето на Америка ", посочи той.
През пролетта беше елементарно да се размечтаем за американските производители на чипове. Глобалната рецесия в доставките беше потвърдила какъв брой значими са чиповете за актуалния живот. Търсенето на технологии, употребяващи чипове, които в днешно време са по-голямата част от тях, към момента растеше. Инвеститорите не бяха толкоз тъмно настроени към чиповете, колкото към другите технологии, които понасяха удари на фондовия пазар. Законът за чиповете преминаваше през Конгреса, обещавайки дотации на стойност 52 милиарда $ за планове като този на Intel в Охайо, с цел да се понижи зависимостта на Съединени американски щати от задгранични заводи.
Негативна смяна
Днес фантазиите наподобяват кошмарни. В края на септември производителят на чипове за памет Micron регистрира 20% спад на тримесечните продажби на годишна база. Седмица по-късно различен производител на чипове - AMD, понижи прогнозата си за продажбите през третото тримесечие с 16%. Има информации, че Intel възнамерява да редуцира хиляди чиновници след поредност от неприятни резултати, които евентуално ще продължат и при представянето на последния тримесечен доклад на 27 октомври, и преди малко понижи оценката на първичното обществено предложение на своето поделение за самостоятелно ръководство до една трета от в началото плануваните 50 милиарда $. От юли насам 30-те най-големи американски компании за произвеждане на чипове понижиха прогнозите си за приходите за третото тримесечие от 99 милиарда $ на 88 милиарда Тази година от общата пазарна стойност на американските компании за произвеждане на чипове бяха изтрити повече от 1.5 трлн. $.
Реклама
Секторът е пословично повтаряем: построяването на нов потенциал лишава няколко години, а до тогава търсенето може към този момент да не е толкоз мощно. В Съединени американски щати този цикъл в този момент се форсира от държавното управление. Законът за чиповете, който влезе в действие през август и беше посрещнат с наслада от шефовете на фирмите, произвеждащи чипове, подтиква предлагането на полупроводници тъкмо сега, в който администрацията на Байдън усилва напъните си да спре американските чипове и съоръжение за произвеждане на чипове да се изнасят в Китай, което понижава търсенето на американски артикули на най-големия пазар на полупроводници в света.
Независимо дали има стратегически смисъл Съединени американски щати да създават повече чипове вкъщи и да лимитират геополитическия си противник със забрани за експорт, комбинацията от по-голямо предложение и по-малко търсене е рискова. И в случай че американската политика форсира напъните на Китай да " завоюва уверено борбата в главните основни технологии ", както президентът Си Цзинпин удостовери в речта си пред конгреса на Комунистическата партия на 16 октомври, тя може да докара до появяването на мощни китайски съперници. Поле на фантазиите? Достатъчно, с цел да ви държи будни от боязън през нощта.
Автор: Капитал
Досега цикличният спад се усещаше най-силно при потребителските артикули. Персоналните компютри и смарт телефоните съставляват съвсем половината от годишните продажби за 600 милиарда $ на софтуерни артикули. Изтощените от инфлацията купувачи купуват по-малко джаджи. Изследователската компания Gartner чака продажбите на смарт телефони да спаднат с 6% през тази година, а тези на лични компютри с 10%. Компании като Intel, които през февруари обявиха пред вложителите, че чакат търсенето на лични компютри да пораства устойчиво през идващите пет години, преразглеждат прогнозите си, защото излиза наяве, че доста покупки от интервала на коронавирус просто са били осъществени.
Големи ресурси
Други сегменти могат да бъдат последващи. Паническото пазаруване посред миналогодишния дефицит на чипове направи по този начин, че доста производители да имат прекалено много силиций. Анализаторите от New Street Research пресмятат, че сред април и юни запасите от чипове на промишлените предприятия са били с към 40% над историческото равнище по отношение на продажбите. Запасите на производителите на лични компютри и коли са също толкоз огромни. Intel и Micron упрекват за слабите резултати частично огромните складови наличия на клиентите си.
Реклама
Пренасищането на предлагането и слабото търсене към този момент се отразяват на цените. Според изследователската компания Future Horizons цената на чиповете за памет е спаднала с две пети през миналата година. Цената на логическите чипове, които обработват данни и не са толкоз елементарно заменими, колкото чиповете за памет, се е намалила с 3%.
Купувачите на чипове в последна сметка ще изчерпят наличностите си. Но по-късно те може да купуват по-малко, в сравнение с преди. През август Hewlett Packard Enterprise и Dell, два огромни производителя на хардуер, намекнаха, че търсенето от страна на бизнес клиентите понижава. Продажбите на лични компютри и смарт телефони бяха почнали да се изравняват преди ковид-19 и тази наклонност евентуално ще продължи. Производителите на телефони не могат постоянно да прибавят от ден на ден чипове в устройствата си. За компании като Qualcomm, която осъществя половината от продажбите си от чипове за смарт телефони, и Intel, която придобива сходен дял от тези за лични компютри, това основава главоболие.
Търсенето на нови пазари
Отговорът на производителите на чипове беше да заложат на нови пазари. Qualcomm се насочва към колите. През септември шефовете на компанията се похвалиха, че има поръчки за 30 милиарда $ от производители на коли. AMD, Intel и Nvidia, различен производител на чипове, се борят за центрове за данни за облачни калкулации, където търсенето на чипове е огромно. Intel също по този начин уголемява активността си в региона на полупроводниците за мрежово съоръжение и устройства за хиперсвързаното бъдеще на " интернет на нещата ". Тя навлиза и в бизнеса с договорно произвеждане, надявайки се да завоюва пазарен дял от тайванската компания TSMC, която е най-големият производител на чипове в света и желан контрактуван производител от фирмите за чипове без заводи като AMD и Nvidia.
Тези старания обаче в този момент се сблъскват с геополитиката. Подобно на сътрудниците си в Китай и Европа, политиците в Съединени американски щати желаят да понижат зависимостта на страната си от задгранични производители на чипове, по-специално от TSMC, която създава 90% от най-модерните чипове в света. В отговор на това Съединени американски щати, Китай, Европейски Съюз, Япония, Южна Корея и Тайван възнамеряват общо да субсидират локалното произвеждане на чипове в размер на 85 милиарда $ годишно през идващите три години, пресмята Марк Липацис от капиталовата банка Jefferies. Това би осигурило значителен спомагателен потенциал в международен мащаб.
През пролетта беше елементарно да се размечтаем за американските производители на чипове. Глобалната рецесия в доставките беше потвърдила какъв брой значими са чиповете за актуалния живот. Търсенето на технологии, употребяващи чипове, които в днешно време са по-голямата част от тях, към момента растеше. Инвеститорите не бяха толкоз тъмно настроени към чиповете, колкото към другите технологии, които понасяха удари на фондовия пазар. Законът за чиповете преминаваше през Конгреса, обещавайки дотации на стойност 52 милиарда $ за планове като този на Intel в Охайо, с цел да се понижи зависимостта на Съединени американски щати от задгранични заводи.
Негативна смяна
Днес фантазиите наподобяват кошмарни. В края на септември производителят на чипове за памет Micron регистрира 20% спад на тримесечните продажби на годишна база. Седмица по-късно различен производител на чипове - AMD, понижи прогнозата си за продажбите през третото тримесечие с 16%. Има информации, че Intel възнамерява да редуцира хиляди чиновници след поредност от неприятни резултати, които евентуално ще продължат и при представянето на последния тримесечен доклад на 27 октомври, и преди малко понижи оценката на първичното обществено предложение на своето поделение за самостоятелно ръководство до една трета от в началото плануваните 50 милиарда $. От юли насам 30-те най-големи американски компании за произвеждане на чипове понижиха прогнозите си за приходите за третото тримесечие от 99 милиарда $ на 88 милиарда Тази година от общата пазарна стойност на американските компании за произвеждане на чипове бяха изтрити повече от 1.5 трлн. $.
Реклама
Секторът е пословично повтаряем: построяването на нов потенциал лишава няколко години, а до тогава търсенето може към този момент да не е толкоз мощно. В Съединени американски щати този цикъл в този момент се форсира от държавното управление. Законът за чиповете, който влезе в действие през август и беше посрещнат с наслада от шефовете на фирмите, произвеждащи чипове, подтиква предлагането на полупроводници тъкмо сега, в който администрацията на Байдън усилва напъните си да спре американските чипове и съоръжение за произвеждане на чипове да се изнасят в Китай, което понижава търсенето на американски артикули на най-големия пазар на полупроводници в света.
Независимо дали има стратегически смисъл Съединени американски щати да създават повече чипове вкъщи и да лимитират геополитическия си противник със забрани за експорт, комбинацията от по-голямо предложение и по-малко търсене е рискова. И в случай че американската политика форсира напъните на Китай да " завоюва уверено борбата в главните основни технологии ", както президентът Си Цзинпин удостовери в речта си пред конгреса на Комунистическата партия на 16 октомври, тя може да докара до появяването на мощни китайски съперници. Поле на фантазиите? Достатъчно, с цел да ви държи будни от боязън през нощта.
Автор: Капитал
Досега цикличният спад се усещаше най-силно при потребителските артикули. Персоналните компютри и смарт телефоните съставляват съвсем половината от годишните продажби за 600 милиарда $ на софтуерни артикули. Изтощените от инфлацията купувачи купуват по-малко джаджи. Изследователската компания Gartner чака продажбите на смарт телефони да спаднат с 6% през тази година, а тези на лични компютри с 10%. Компании като Intel, които през февруари обявиха пред вложителите, че чакат търсенето на лични компютри да пораства устойчиво през идващите пет години, преразглеждат прогнозите си, защото излиза наяве, че доста покупки от интервала на коронавирус просто са били осъществени.
Големи ресурси
Други сегменти могат да бъдат последващи. Паническото пазаруване посред миналогодишния дефицит на чипове направи по този начин, че доста производители да имат прекалено много силиций. Анализаторите от New Street Research пресмятат, че сред април и юни запасите от чипове на промишлените предприятия са били с към 40% над историческото равнище по отношение на продажбите. Запасите на производителите на лични компютри и коли са също толкоз огромни. Intel и Micron упрекват за слабите резултати частично огромните складови наличия на клиентите си.
Реклама
Пренасищането на предлагането и слабото търсене към този момент се отразяват на цените. Според изследователската компания Future Horizons цената на чиповете за памет е спаднала с две пети през миналата година. Цената на логическите чипове, които обработват данни и не са толкоз елементарно заменими, колкото чиповете за памет, се е намалила с 3%.
Купувачите на чипове в последна сметка ще изчерпят наличностите си. Но по-късно те може да купуват по-малко, в сравнение с преди. През август Hewlett Packard Enterprise и Dell, два огромни производителя на хардуер, намекнаха, че търсенето от страна на бизнес клиентите понижава. Продажбите на лични компютри и смарт телефони бяха почнали да се изравняват преди ковид-19 и тази наклонност евентуално ще продължи. Производителите на телефони не могат постоянно да прибавят от ден на ден чипове в устройствата си. За компании като Qualcomm, която осъществя половината от продажбите си от чипове за смарт телефони, и Intel, която придобива сходен дял от тези за лични компютри, това основава главоболие.
Търсенето на нови пазари
Отговорът на производителите на чипове беше да заложат на нови пазари. Qualcomm се насочва към колите. През септември шефовете на компанията се похвалиха, че има поръчки за 30 милиарда $ от производители на коли. AMD, Intel и Nvidia, различен производител на чипове, се борят за центрове за данни за облачни калкулации, където търсенето на чипове е огромно. Intel също по този начин уголемява активността си в региона на полупроводниците за мрежово съоръжение и устройства за хиперсвързаното бъдеще на " интернет на нещата ". Тя навлиза и в бизнеса с договорно произвеждане, надявайки се да завоюва пазарен дял от тайванската компания TSMC, която е най-големият производител на чипове в света и желан контрактуван производител от фирмите за чипове без заводи като AMD и Nvidia.
Тези старания обаче в този момент се сблъскват с геополитиката. Подобно на сътрудниците си в Китай и Европа, политиците в Съединени американски щати желаят да понижат зависимостта на страната си от задгранични производители на чипове, по-специално от TSMC, която създава 90% от най-модерните чипове в света. В отговор на това Съединени американски щати, Китай, Европейски Съюз, Япония, Южна Корея и Тайван възнамеряват общо да субсидират локалното произвеждане на чипове в размер на 85 милиарда $ годишно през идващите три години, пресмята Марк Липацис от капиталовата банка Jefferies. Това би осигурило значителен спомагателен потенциал в международен мащаб.
Източник: capital.bg
КОМЕНТАРИ