Nvidia се счита за отличен пример за възползването от т.нар.

Nvidia се смята за отличен образец за възползването от така наречен взрив на изкуствения разсъдък, защото AI ускорителите, които тя доставя са доста търсени в актуалната среда. Заедно с това доставчиците на чипове са генерирали 400 милиарда $ доходи през тази година, а през идната сумата може да бъде още по-голяма, както отбелязва The Wall Street Journal.

В същото време обстановката в промишлеността не може да се назова безпроблемна. От една страна, тя страда от дефицит на съставни елементи, а възходящите цени на паметта започнаха да основават компликации за купувачите, които въобще не са директно свързани със сегмента на изкуствения разсъдък.

От друга страна, вложителите все по-често стартират да се съмняват в периода на възвръщаемост на вложенията си в AI, както и в рисковете, свързани с образуването на пазарен балон.

Тази година Nvidia е нараснала приходите си повече от два пъти, само че има от ден на ден съперници, защото облачни колоси като Гугъл и Amazon (AWS) от дълго време оферират профилирани чипове за сървърния сегмент, а в този момент те намират почтено приложение в AI. Фокусът при създаването на такива системи последователно се измества към инференса – работата с към този момент подготвени огромни езикови модели и в такива условия съперниците на Nvidia имат от ден на ден шансове да съумеят. Отчитайки това, Nvidia неотдавна разгласи покупката за 20 милиарда $ на Groq – стартъп, който създава чипове, подобаващи за инференс.

Освен това през 2026 година AMD ще може да се конкурира съществено в сегмента на ускорителите за образование на системи с изкуствен интелект, защото ще пусне на пазара най-новите си артикули от семейството Instinct. Широко публикувано е мнението, че стартъпът OpenAI се пробва да създаде свои лични чипове благодарение на Broadcom. С други думи, никой няма да остави Nvidia да си почива през идната година. През октомври Microsoft съобщи, че ще удвои изчислителната мощ на своите центрове за данни през идващите няколко години.

Goldman Sachs предвижда, че единствено Nvidia ще усили приходите си от хардуер със 78% до 383 милиарда $ през идната година. В композиция с Intel, Broadcom, AMD и Qualcomm общите доходи от профила ще доближат 538 милиарда $, като включително не са взети поради приходите на Гугъл или Amazon от доставката на профилирани чипове за изкуствен интелект.

Строителите на AI центрове за данни изпитват дефицит освен на полупроводникови съставни елементи, само че и на електрическо съоръжение, както и на самите източници на сила. За да се резервира темпото на въвеждане в употреба на нови центрове за данни, би трябвало да се преодолеят пречките. С прекосяването към инференс търсенето на високоскоростна памет в инфраструктурата единствено ще се усилва, а цените на елементарната DRAM памет към този момент скочиха.

Заплахата от липса на финансиране за някои планове също се усилва, защото не всички вложители са подготвени да налеят големи суми и да задлъжнеят в името на призрачни обещания за „ ярко бъдеще “. Анализаторите на DA Davidson чакат, че 2026 година ще бъде пиковият интервал във връзка с размера на вложенията в областта на изкуствения разсъдък, а през 2027 година ще стартира спад. Още напролет на идната година може да се оформи наклонност към понижаване на инвеститорския интерес към AI. В същото време някои специалисти считат, че пазарът на AI е надалеч от засищане и заради това наклонността за увеличение на разноските за развиване на инфраструктурата ще продължи и през идващите години.