Най-следеният измерител на безпокойството на инвеститорите на Уолстрийт продължава бързото

Най-следеният измерител на безпокойството на вложителите на Уолстрийт продължава бързото си оттегляне от равнищата на суматоха, което допуска, че вложителите може да се връщат към тактики, които разчитат на ниска волатилност на акциите, макар съвсем срутва на акциите при започване на този месец, написа " Ройтерс ".Индексът на променливостта на Cboe ( VIX) спадна до 16.31 в сряда, най-ниското му равнище от началото на месеца. Индексът доближи 65 на 5 август и затвори на четиригодишен връх от 38,57 в този ден, до момента в който вложителите раздрусаха пазарите, като отпуснаха няколко солидни позиции, като да вземем за пример финансираната от йени кери търговия.Ако равнището на показателя се задържи до края, седемте търговски сесии, нужни на VIX да се върне към дълготрайната си медиана от 17,6, ще бъдат най-бързият спад на показателя от 35, равнище, обвързвано с висока степен на боязън. Подобни реверсии в по този начин наречения измерител на страха са лишили приблизително 170 сесии, с цел да се разиграят, съгласно разбор на " Ройтерс ".Някои експерти по варианти имат вяра, че бързото оттегляне в по този начин наречения измерител на страха алармира, че вложителите са се върнали към тактики, които разчитат на спокойствието на пазарите, с цел да обезпечат облаги. Сред тях е дисперсионната търговия, при която вложителите се стремят да се възползват от разликата сред волатилността на равнище показател и волатилността в вариантите за обособени акции, споделиха анализатори.„ Това, което видяхме (на 5 август) беше неповторимо комбиниране от събития “, сподели Стив Сосник, основен пълководец в Interactive Brokers. „ Мисля, че също по този начин е много удивително какъв брой бързо всички се върнаха към една и съща книга, която работеше за тях, откакто беше открито, че тези събития наподобяват краткотрайни. “S&P 500 се увеличи с 5% от равнището си на затваряне на 5 август, до момента в който софтуерният Nasdaq Composite се увеличи с 6% по отношение на затварянето за този ден. И двата показателя са се повишили с към 14% на годишна база.Рязкото оттегляне на VIX също по този начин поддържа концепцията, че рекордният скок от предходната седмица е подхранван от механически фактори, а не от дълготрайна паника за световния напредък, споделиха анализатори.VIX, който се пресмята от котировките на вариантите на S&P 500 в действително време, може да се е повишил прекалено заради по-ниската ликвидност в часовете преди стартирането на пазара на 5 август, съгласно участниците на пазара. Внезапното спиране на месеците на мира на фондовия пазар може също да е раздрусало някои вложители, които са се натрупали в разнообразни основани на варианти залози за продължаващо успокоение на пазара, да побързат да излязат от тези позиции, в допълнение усилвайки скока на VIX.*Материалът е с изчерпателен темперамент и не е съвет за покупка или продажба на финансови активи на фондовите пазари.